Założyciel Aave ogłasza 12 miesięcy „strategii protokołu opartej na przychodach".

Aave, wiodący protokół pożyczkowy, będzie realizować „strategię protokołu opartą na przychodach" przez najbliższe 12 miesięcy, zgodnie z zapowiedzią jego założyciela, Staniego Kulechova.

Kulechov uważa, że to kolejna faza DeFi, mająca na celu wyjście poza fazę spekulacji tokenami, pisząc na X: „Zrównoważone, konsekwentne przychody są dowodem na to, że DeFi może ewoluować poza czystą spekulację tokenami w trwałe biznesy wspierane przez bilanse."

Jak przychody Aave wypadają na tle innych protokołów pożyczkowych?

Dane z DeFiLlama pokazują, że Aave wygenerowało 7,96 mln USD opłat w ciągu ostatnich siedmiu dni i posiada ponad 14 miliardów USD w całkowitej zablokowanej wartości (TVL). Żaden protokół pożyczkowy nie zbliża się do tych wyników, przy czym kolejny na liście pod względem największego TVL – Morpho – wynosi 7,5 miliarda USD, podczas gdy JustLend zajmuje dalsze miejsce z ponad 3,5 miliarda USD.

Analityk DeFi, DeFi Tiger, zwrócił uwagę na tę przepaść na X, zauważając, że sam Aave V3 zarobił w ciągu ostatniego roku więcej niż wszystkie pozostałe protokoły pożyczkowe w rankingu łącznie, dodając, że podczas gdy większość rynków pożyczkowych nadal walczy o udział w rynku, Aave jest już warstwą kredytową, przez którą przechodzi DeFi.

Premiera V4 nabiera tempa

22 maja Frax, platforma informacyjna powiązana z platformą DeFi Frax Finance, poinformowała, że łączne depozyty i pożyczki V4 przekroczyły po raz pierwszy 100 milionów USD, z 80 milionami USD w depozytach i 25 milionami USD w pożyczkach. Ten kamień milowy nastąpił zaledwie jeden dzień po tym, jak sam Kulechov zauważył, że podaż V4 osiągnęła 75 milionów USD i uruchomiono programy motywacyjne.

Tego samego dnia Kulechov opublikował na X wpis, stwierdzając, że „Aave zamierza rozszerzyć działalność na instytucjonalne pożyczanie i zaciąganie pożyczek dzięki Aave V4 i GHO." GHO to natywny nadmiernie zabezpieczony stablecoin protokołu.

Aave postawiło agresywne zakłady na ekspansję

Aave aktywnie realizuje różne inicjatywy wpisujące się w swoją strategię skoncentrowaną na przychodach w tym roku, mimo exploita, który doprowadził do wypływu ponad 10 miliardów USD z protokołu w kwietniu. Strategia przychodowa wpisuje się w schemat inicjatyw realizowanych przez Aave w tym roku.

Cryptopolitan informował wcześniej o rozważaniu przez Aave funkcji darowizn charytatywnych opartych na zysku, która pozwoliłaby użytkownikom przekierowywać odsetki zarobione na depozytach na cele humanitarne, zachowując nienaruszony kapitał. Propozycja ta pojawiła się w maju jako tymczasowe sprawdzenie governance, pozycjonując protokół jako coś więcej niż czysty rynek pożyczkowy.

Wcześniej, w marcu, Aave Labs wdrożyło Moduł Reinwestycji V4, zaprojektowany w celu wykorzystania około 6 miliardów USD w nieaktywnych depozytach stablecoinów w strategiach zysku niskiego ryzyka. Ta sama aktualizacja wprowadziła rejestrację za pomocą adresu e-mail i hasła w aplikacji Aave, eliminując potrzebę seed phrase i obniżając barierę wejścia dla nowych użytkowników.

Podążyło za tym zainteresowanie instytucjonalne. W kwietniu dyrektor ds. badań w Grayscale omówił potencjał Aave do stania się „powszechnie rozpoznawalną marką", podczas gdy analityczny dokument Banku Kanady dotyczący Aave V3 stwierdził, że pożyczanie DeFi z odpowiednim zarządzaniem jest „operacyjnie wykonalne".

Przyszłość Aave 

12-miesięczny harmonogram Kulechova będzie w dużej mierze zależał od utrzymania obecnego tempa adopcji V4. Integracje instytucjonalne wyglądają również na integralną część strategii, a połączenie wszystkich tych elementów będzie miało duże znaczenie dla osiągnięcia przez protokół swojego celu.

Istnieje również kwestia governance protokołu, która wymaga stabilizacji po burzliwym pierwszym kwartale, który był świadkiem odejścia kluczowych współtwórców – BGD Labs i Aave Chan Initiative (ACI).

Jeśli to czytasz, jesteś już o krok do przodu. Pozostań tam dzięki naszemu newsletterowi.